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Prospettive d’investimento | Articolo - 4 Min

L'opportunità di piani di accumulo in mercati volatili

In un mondo in cui la stabilità finanziaria può sembrare più sfuggente che mai, la volatilità del mercato è diventata un tema ricorrente. Le incertezze che circondano gli eventi globali possono avere un impatto significativo sulle decisioni di investimento e, di conseguenza, sul benessere finanziario. In tempi così imprevedibili, l’importanza della pianificazione finanziaria non può essere sopravvalutata. Questo articolo esplora il caso dei piani di accumulo in mercati volatili e come possono fornire una base stabile per la crescita finanziaria.

La volatilità dei mercati e l’ansia degli investitori

La volatilità del mercato si riferisce al tasso di fluttuazione del prezzo di uno strumento finanziario, come un’azione, un’obbligazione o una materia prima. In termini più semplici, è la velocità e la dimensione dei movimenti di prezzo in un mercato.

Sebbene questa definizione possa sembrare accademica, il concetto di volatilità del mercato non è estraneo all’investitore medio. È la turbolenta corsa sulle montagne russe che fa oscillare i portafogli di investimento dai massimi ai minimi e viceversa. Ma ciò che spesso viene sottovalutato è il profondo impatto di questa volatilità sulle emozioni e sul processo decisionale degli investitori.

In tempi di elevata volatilità del mercato, gli investitori spesso sperimentano una maggiore ansia. La costante oscillazione dei prezzi degli asset può generare paura, incertezza e dubbio. Queste risposte emotive possono portare a decisioni di investimento impulsive e sbagliate, come le vendite dettate dal panico durante le flessioni del mercato o gli acquisti troppo fiduciosi durante i rally. Uno studio di Morningstar ha rivelato come ciò possa portare a un divario persistente tra le performance effettive dei fondi e ciò che gli investitori guadagnano da essi. Nei 10 anni terminati il 31 dicembre 2020, il deficit di performance causato da decisioni di acquisto e vendita non ottimali nel mercato dei fondi statunitensi è stato pari all’1,7% annuo. E il dato ha sfiorato il 4% annuo per i fondi azionari di settore1.

Sbagliare la tempistica dell’investimento frena la performance:

Il grafico evidenzia come “mancare” anche pochi giorni di performance significativa dei mercati possa avere un impatto rilevate sui risultati nel lungo termine.

I vantaggi dei piani di accumulo

Di fronte alla volatilità del mercato e all’ansia degli investitori, i piani di accumulo emergono come un faro di stabilità. Ecco perché sono un’opzione interessante.

I piani di accumulo promuovono un approccio disciplinato all’investimento. Incoraggiano contributi regolari, che non sono influenzati dalle decisioni di market timing. Questo approccio elimina le emozioni quando i mercati fluttuano e mantiene una rotta stabile verso gli obiettivi finanziari.

I piani di accumulo offrono il vantaggio di mediare la variazione dei prezzi di borsa. Con questa strategia, si acquistano più azioni quando i prezzi sono più bassi e meno azioni quando i prezzi sono più alti. Nel corso del tempo, questo approccio può portare a un costo medio di acquisto inferiore alla media semplice del periodo.

Quindi, il vantaggio dei versamenti sistematici di piccoli importi è quello di consentire nel lungo termine di costruire ricchezza. Inoltre, gli investitori non devono preoccuparsi delle fluttuazioni del mercato.

Investimento in unica soluzione rispetto al piano di risparmio nel tempo:

In alcuni contesti di mercato, in particolare quelli laterali / ribassisti, i piani di accumulo possono conseguire risultati migliori dell’investimento in unica soluzione oltre ad evidenziare un andamento dell’investimento più regolare.

La volatilità dei mercati spesso oscura le prospettive a lungo termine. I piani di accumulo servono a ricordare che la pianificazione finanziaria non cerca rapide vittorie, ma mira alla costruzione di un risultato economico duraturo. Incoraggiano gli investitori a concentrarsi sui loro obiettivi finanziari finali e a non lasciarsi influenzare dalle turbolenze del mercato a breve termine. Inoltre, se gli investitori beneficiano di una fortuna inaspettata o di un miglioramento della loro situazione finanziaria, possono aumentare la rata mensile o diversificare ulteriormente e avviare un secondo piano di risparmio per aumentare il tasso di risparmio e l’accumulo di capitale.

Soluzioni di BNP Paribas Asset Management

BNP Paribas Asset Management comprende le sfide che gli investitori devono affrontare in mercati volatili. Offriamo una gamma di prodotti di risparmio e d’investimento che possono beneficiare di un approccio d’investimento disciplinato. La nostra gamma di prodotti comprende diverse offerte tematiche progettate per allinearsi a un ampio spettro di obiettivi e preferenze finanziarie. Che siate interessati agli investimenti sostenibili, alla tecnologia o a qualsiasi altro approccio tematico, abbiamo una soluzione.

Le soluzioni di BNP Paribas Asset Management sono progettate per trarre profitto dai macro-trend che plasmeranno il mondo di domani. I nostri prodotti offrono opportunità di crescita, mettendo al contempo a disposizione una diversificazione di stili d’investimento che aiuta a navigare nei cicli di mercato.

In un contesto di volatilità dei mercati, la necessità di combinare investimenti tematici a lungo termine con piani di accumulo diventa sempre più convincente. Forniscono stabilità e disciplina di fronte alle turbolente acque finanziarie, sfruttando al contempo i vantaggi della mediazione dei prezzi di acquisto per l’accumulo di ricchezza a lungo termine.

Quando affronti le incertezze dei mercati odierni, considera i vantaggi di un piano di accumulo con BNP Paribas Asset Management. In questo modo, adotterai un approccio disciplinato agli investimenti, ponendo le basi per un futuro finanziario più sicuro. Non lasciare che la volatilità del mercato scoraggi il progresso finanziario: lascia che un piano di risparmio apra la strada agli obiettivi a lungo termine.

[1] Scopri perché i rendimenti dei fondi sono più bassi di quanto si possa pensare | Morningstar, 2021

Disclaimer

Si prega di notare che gli articoli possono contenere termini tecnici. Per questo motivo potrebbero non essere adatti ad un lettore senza esperienza professionale in materia di investimenti. Qualsiasi opinione qui espressa è quella degli autori alla data di pubblicazione, si basa sulle informazioni disponibili e può essere modificata senza preavviso. I singoli team di gestione del portafoglio possono avere opinioni diverse e prendere decisioni di investimento diverse per i diversi clienti. Il valore degli investimenti e il rendimento da essi generato possono aumentare o diminuire ed è possibile che gli investitori non recuperino l’importo originariamente investito. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. L’investimento nei mercati emergenti o in settori specializzati o ristretti può presentare una volatilità superiore alla media, a causa di una forte concentrazione, di maggiori incertezze dovuta alla minore quantità di informazioni disponibili, alla minore liquidità o alla maggiore sensibilità ai cambiamenti delle condizioni di mercato (sociali, politiche ed economiche). Alcuni mercati emergenti offrono meno sicurezza della maggior parte dei mercati sviluppati internazionali. Per questo motivo, i servizi per le operazioni di portafoglio, la liquidazione e la conservazione per conto dei fondi investiti nei mercati emergenti possono comportare maggiori rischi. I beni privati sono opportunità di investimento che non sono disponibili attraverso i mercati pubblici come le borse valori. Consentono agli investitori di trarre profitto direttamente da temi di investimento a lungo termine e possono fornire accesso a settori o industrie specializzati, come infrastrutture, immobili, private equity e altre alternative a cui è difficile accedere con i mezzi tradizionali. I beni privati, tuttavia, richiedono un'attenta considerazione, in quanto tendono ad avere livelli di investimento minimo elevati e possono essere complessi e illiquidi.

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