Principales caractéristiques
Une stratégie multi-actifs avec une allocation d’actifs flexible dans toutes les conditions de marché
Une approche constante du risque pour de meilleurs profils risque/rendement
Un accès à un ensemble d’opportunités mondial
Philosophie de gestion
Nous avons observé que la volatilité du marché n’est pas constante dans le temps et qu’il existe une décorrélation entre le prix d’un titre et sa volatilité En conséquence, nous pensons que le maintien d’un niveau de risque constant peut permettre d’obtenir des rendements corrigés du risque plus élevés à long terme.
Nous estimons également que l’alliance du jugement humain et de l’analyse systématique des données permet d’obtenir de meilleures performances.
Processus d’investissement
Notre stratégie Target Risk Balanced suit un processus discipliné en six étapes :
- Définition des objectifs et de l’univers d’investissement mondial
- Allocation du budget de risque fixe aux différentes classes d’actifs
- Sélection des instruments en fonction de critères Environnementaux, Sociaux et de Gouvernance (ESG), de liquidité et de diversification
- Rééquilibrage quotidien grâce à un modèle propriétaire de parité des risques (appelé IsoVol Target-Risk) qui génère des signaux quotidiens à l’achat et à la vente.
- Overlay du portefeuille via des produits dérivés
- Meilleure exécution
Notre équipe et notre expertise
Notre équipe Flexible & Absolute Return est basée à Paris. Elle est dirigée par Tarek Issaoui, qui possède plus de 18 ans d’expérience dans le secteur. Tous ses membres ont accès à notre plateforme mondiale de trading et de gestion des risques, au Sustainability Centre, au Pôle de recherche quantitative et à l’équipe de recherche macroéconomique.